วิธีการระบุการซื้อขายปลอมในสปอตและการหลอกลวงในฟิวเจอร์สใน Web3
ในตลาดคริปโตเคอเรนซี ความเสี่ยงไม่ได้มาแค่จากความผันผวนของราคา แต่ยังอาจเกิดจากการจัดการตลาดและการหลอกลวงที่ออกแบบมาอย่างรอบคอบ คู่มือนี้อธิบายภัยคุกคามสองประการที่พบบ่อย ได้แก่ การซื้อขายแบบ wash trading บนสปอต และการหลอกลวงด้านการลงทุนฟิวเจอร์ส พร้อมให้กลยุทธ์เชิงปฏิบัติเพื่อช่วยให้คุณระบุและหลีกเลี่ยงภัยเหล่านี้
การซื้อขายแบบล้างตลาดในตลาดสปอต: วิธีระบุและหลีกเลี่ยง
การซื้อขายหลอกลวงบนโซ่คืออะไร?
การเทรดปลอมเกิดขึ้นเมื่อเจ้าของประโยชน์เดียวกันใช้ที่อยู่วอลเล็ตหนึ่งแห่งหรือมากกว่าที่เกี่ยวข้องกัน เพื่อซื้อและขายสินทรัพย์เดียวกันซ้ำๆ สร้างปริมาณการเทรด ความเคลื่อนไหวของตลาด หรือแรงผลักดันของราคาที่ไม่เป็นจริง ในขณะที่ความเสี่ยงทางเศรษฐกิจจริงของพวกเขาเปลี่ยนแปลงน้อย
ในสภาพแวดล้อม DEX การสร้างที่อยู่วอลเล็ตหลายแห่งมีอุปสรรคค่อนข้างต่ำ เมื่อค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมต่ำหรือมีการให้แรงจูงใจในการซื้อขาย ค่าใช้จ่ายของการซื้อขายแบบล้างก็อาจต่ำเช่นกัน
📌 กรณีทั่วไป
|
กรณี
|
วิธี
|
ประเด็นสำคัญ
|
|
LooksRare (2022)
|
แรงจูงใจแบบ “เทรดเพื่อรับรางวัล” ทำให้ผู้ใช้เทรดสินทรัพย์ไปมาระหว่างกันเพื่อสะสมรางวัล โดยประมาณ 95% ของปริมาณการเทรดเกิดจากการเทรดปลอม
|
เมื่อมีการให้แรงจูงใจเป็นโทเค็น ปริมาณการเทรดควรตีความด้วยความระมัดระวัง
|
|
รายงานของ Bitwise (2019)
|
ในเวลานั้น ประมาณ 95% ของปริมาณการเทรดสปอต BTC ที่รายงานถูกสงสัยว่าเป็นข้อมูลปลอมหรือไม่มีเศรษฐกิจ
|
ตรวจสอบว่าปริมาณการเทรดสอดคล้องกับความลึกของ Order Book หรือไม่
|
|
คดีการจัดการตลาดไฮโดรเจน (SEC ยื่นฟ้องในปี 2022)
|
ผู้สร้างตลาดใช้การซื้อขายแบบล้างโดยอัตโนมัติเพื่อสร้างภาพลวงตาของสภาพคล่องก่อนที่จะขายโทเค็นลงสู่ตลาด
|
SEC ดำเนินการบังคับใช้กฎหมายเกี่ยวกับการจัดการตลาด
|
🔍 วิธีการระบุการซื้อขายเพื่อสร้างภาพลวงตา
การตรวจสอบข้อมูลบนโซ่ (Etherscan / BscScan):
|
สัญญาณเตือน
|
อาจบ่งชี้ถึง
|
|
ผู้ถือโทเค็นน้อยมาก แต่มีปริมาณการเทรดสูงมาก
|
ฐานผู้ใช้แท้ที่อ่อนแอ
|
|
ที่อยู่ 10 อันดับแรกถือครองมากกว่า 70% ของปริมาณการจัดหา
|
ความเข้มข้นของโทเค็นสูงและเสี่ยงต่อการจัดการมากขึ้น
|
|
ที่อยู่จำนวนมากจะเริ่มใช้งานในช่วงเวลาเดียวกันและรับเงินค่าแก๊สเริ่มต้นจากแหล่งเดียวกัน
|
วอลเล็ตที่อาจถูกควบคุมเป็นชุดหรือเกี่ยวข้องกัน
|
เมื่อประเมินความเข้มข้นของผู้ถือ ให้ยกเว้นที่อยู่ที่ถูกเผา ที่อยู่ของกองทุนสภาพคล่อง วอลเล็ตของแพลตฟอร์มแลกเปลี่ยน และที่อยู่สัญญาอื่นๆ ที่ระบุไว้แล้วตามความเหมาะสม
รูปแบบการซื้อขาย:
|
รูปแบบ
|
คำอธิบาย
|
|
การซื้อขายแบบไป-กลับซ้ำๆ
|
ที่อยู่ที่เกี่ยวข้องซื้อและขายซ้ำๆ ขณะที่โพสิชันสุทธิของพวกเขายังคงไม่เปลี่ยนแปลงมาก
|
|
ขนาดการซื้อขายที่สม่ำเสมอสูง
|
จำนวนธุรกรรมปรากฏซ้ำๆ ที่ระดับที่คล้ายกันหรือเหมือนกัน
|
|
การตั้งเวลาแบบกลไก
|
การซื้อขายเกิดขึ้นที่ช่วงเวลาที่คงที่หรือสม่ำเสมออย่างมาก
|
|
การไหลเข้าจากภายนอกจำกัด
|
เงินทุนส่วนใหญ่หมุนเวียนภายในกลุ่มที่ปิดอยู่เดียวกันของที่อยู่
|
เมตริกที่รองรับ:
ปริมาณการเทรด 24 ชั่วโมง / ความลึกของกองทุนสภาพคล่อง
หากปริมาณการเทรดยังคงสูงกว่าสภาพคล่องที่มีอยู่อย่างมีนัยสำคัญ ในขณะที่จำนวนผู้ถือโทเค็นไม่เพิ่มขึ้นหรือเพิ่มขึ้นเล็กน้อย นี่อาจเป็นสัญญาณเตือน จำเป็นต้องตรวจสอบเพิ่มเติมโดยใช้ความสัมพันธ์ของวอลเล็ต แหล่งที่มาของการระดมทุน และรูปแบบการเทรด
🛡️ วิธีป้องกันตัวเอง
-
อย่าใช้ปริมาณการเทรดเพียงอย่างเดียวในการประเมินโทเค็น ให้ใส่ใจกับการเติบโตของผู้ถือโทเค็นที่ไม่ซ้ำกัน
-
ตรวจสอบว่าสภาพคล่องถูกล็อกหรือไม่ โพสิชัน LP ที่ไม่ได้ถูกล็อกอาจอนุญาตให้ถอนสภาพคล่องได้ทุกเมื่อ
-
ตรวจสอบว่าสัญญาอัจฉริยะเป็นโอเพ่นซอร์สหรือไม่ และมีสิทธิ์การสร้างเหรียญใหม่ ฟังก์ชันบล็อกรายการ หรือสิทธิ์อื่นๆ ที่อาจมีความเสี่ยงหรือไม่
-
โปรดระมัดระวังโครงการที่เสนอรางวัลจากการ “เทรดมายด์” หรือตามปริมาณการซื้อขาย
-
โปรดระมัดระวังเป็นพิเศษกับโทเค็นขนาดเล็ก เนื่องจากสภาพคล่องที่ต่ำอาจทำให้เกิดการจัดการได้ง่าย
การหลอกลวงการลงทุนฟิวเจอร์ส: ระวังภาพลวงตาที่ถูกสร้างขึ้นอย่างรอบคอบ
📌 กรณีทั่วไป
|
กรณี
|
วิธี
|
วิธีการระบุความเสี่ยง
|
|
Squid Game Token (2021)
|
สัญญาโทเค็นจำกัดการขายแต่อนุญาตให้ซื้อ ทีมโครงการต่อมาได้ถอนสภาพคล่องและหายตัวไปพร้อมกับเงินประมาณ 3.3 ล้านดอลลาร์
|
ทดสอบทั้งการซื้อและขายด้วยจำนวนเล็กๆ; ใช้เครื่องมือเช่น Token Sniffer เพื่อตรวจสอบคุณลักษณะของ honeypot
|
|
JPEX (ฮ่องกง, 2023)
|
อ้างว่าได้รับใบอนุญาต โปรโมตผลตอบแทนประมาณ 20% และต่อมาได้เพิ่มค่าธรรมเนียมการถอนเป็น 999 USDT พร้อมจำกัดการเข้าถึงเงินทุนของผู้ใช้ คดีนี้เกี่ยวข้องกับเงินประมาณ 1.6 พันล้านฮ่องกงดอลลาร์
|
ตรวจสอบข้อมูลใบอนุญาตโดยตรงผ่านเว็บไซต์ทางการของหน่วยงานกำกับดูแลที่เกี่ยวข้อง
|
|
การหลอกลวงการลงทุนแบบ Pig Butchering
|
ผู้หลอกลวงสร้างความเชื่อถือผ่านแพลตฟอร์มโซเชียลหรือการพบปะ → ชี้ผู้เสียหายไปยังแพลตฟอร์มการลงทุนปลอม → อนุญาตให้ถอนเงินจำนวนเล็กน้อยเพื่อสร้างความมั่นใจ → ปิดการถอนเงินจำนวนใหญ่และเรียกเก็บค่า “ภาษี” เพิ่มเติม “หลักประกัน” หรือการชำระเงินอื่นๆ
|
หากแพลตฟอร์มขอให้คุณโอนเงินเพิ่มเติมเป็น “การฝากหลักประกัน” “ค่าธรรมเนียมการปลดล็อก” หรือ “ภาษี” ก่อนอนุญาตให้ถอนเงิน ให้ถือว่าเป็นสัญญาณเตือนว่าเป็นการหลอกลวงอย่างร้ายแรง
|
|
ความเสี่ยงจากเลเวอเรจสูง
|
สภาพคล่องไม่เพียงพอและการชำระบัญชีที่กระจุกตัวสามารถเพิ่มความรุนแรงของการเคลื่อนไหวของตลาดและกระตุ้นการชำระบัญชีแบบลูกโซ่
|
ที่เลเวอเรจ 20 เท่า การเคลื่อนไหวที่ไม่เอื้ออำนวยเพียงไม่กี่เปอร์เซ็นต์ก็สามารถนำไปสู่การสูญเสียอย่างมากหรือแม้แต่การชำระบัญชี ราคาชำระบัญชีที่แท้จริงขึ้นอยู่กับปัจจัยต่างๆ เช่น ข้อกำหนดหลักประกันรักษาสภาพและโหมดหลักประกัน
|
🧠 เทคนิคการหลอกลวงที่พบบ่อย
|
การเสนอราคา
|
ความหมายที่แท้จริงคืออะไร
|
|
เงินต้นและผลตอบแทนที่รับประกัน / กำไรที่รับประกัน
|
การเทรดฟิวเจอร์สไม่สามารถรับประกันเงินต้นหรือกำไรได้ การให้คำมั่นเช่นนี้เป็นสัญญาณเตือนที่สำคัญ
|
|
ข้อมูลภายใน / สัญญาณการซื้อขายจากผู้เชี่ยวชาญ
|
โปรดระมัดระวังบุคคลที่ไม่ได้รับการยืนยันซึ่งสัญญาว่าจะให้ผลตอบแทนหรือชี้นำคุณไปยังแพลตฟอร์มเฉพาะ
|
|
ผลตอบแทนสูงในช่วงเวลาจำกัด — 30% APR
|
ผลตอบแทนที่สูงผิดปกติหรือรับประกันควรได้รับการพิจารณาว่าเป็นสัญญาณความเสี่ยงที่สำคัญ
|
|
ได้รับใบอนุญาตในประเทศ X
|
ตรวจสอบคำอ้างด้านใบอนุญาตผ่านเว็บไซต์ทางการของหน่วยงานกำกับดูแลเสมอ
|
|
ต้องชำระเงินหลักประกันก่อนการถอน
|
คำขอให้ชำระเงินเพิ่มก่อนการถอนเป็นกลยุทธ์การหลอกลวงที่พบบ่อย
|
|
รับแอร์ดรอปนี้ — เชื่อมต่อวอลเล็ตของคุณ
|
การเชื่อมต่อวอลเล็ตอาจตามมาด้วยคำขอธุรกรรมหรือการอนุมัติที่เป็นอันตราย โปรดตรวจสอบสิ่งที่คุณกำลังลงชื่อเสมอ
|
🔐 แนวทางความปลอดภัยที่จำเป็นสำหรับวอลเล็ต
การอนุมัติโทเค็นที่ไม่จำเป็นหรือไม่มีขีดจำกัดเป็นความเสี่ยงด้านความปลอดภัยของวอลเล็ตที่พบบ่อย การอนุมัติแบบไม่มีขีดจำกัดสามารถเพิ่มความสูญเสียที่เป็นไปได้อย่างมาก หากสัญญาหรือผู้รับอนุญาตที่ได้รับการอนุมัตินั้นเป็นอันตรายหรือถูกโจมตี
|
มาตรการป้องกัน
|
ต้องทำอย่างไร
|
|
ทบทวนและเพิกถอนการอนุญาตเป็นประจำ
|
ใช้เครื่องมือเช่น Revoke.cash
|
|
ปฏิเสธคำขอลงนามที่ไม่คุ้นเคย
|
ให้ความสนใจเป็นพิเศษกับคำขอ Permit และ setApprovalForAll
|
|
แยกวอลเล็ตตามจุดประสงค์
|
เก็บสินทรัพย์จำนวนมากไว้ในฮาร์ดแวร์วอลเล็ต และแยกออกจากวอลเล็ตที่ใช้สำหรับการโต้ตอบบ่อยครั้ง
|
|
เข้าถึง DApp เท่านั้นผ่านช่องทางอย่างเป็นทางการ
|
โปรดระมัดระวังเว็บไซต์ฟิชชิ่งที่ถูกโปรโมตผ่านโฆษณาในเครื่องมือค้นหา
|
|
ใช้เครื่องมือจำลองธุรกรรม
|
เครื่องมือเช่น Rabby และ Pocket Universe สามารถช่วยระบุธุรกรรมที่น่าสงสัยก่อนการลงนาม
|
💎 หลักการหลัก
ยิ่งผลตอบแทนที่สัญญาไว้ฟังดูมั่นใจเท่าใด คุณก็ควรระมัดระวังมากขึ้นเท่านั้น
ข้อมูลสามารถถูกจัดการได้ แต่ความสัมพันธ์บนโซ่ยากที่จะซ่อน
ตรวจสอบก่อนที่จะดำเนินการ ใช้จำนวนที่น้อยที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้เพื่อทดสอบกระบวนการทั้งหมด—ตั้งแต่การซื้อและการถือครอง ไปจนถึงการขายและการถอนเงิน อย่างไรก็ตาม การทำธุรกรรมหรือการถอนเงินขนาดเล็กสำเร็จไม่ได้พิสูจน์ว่าแพลตฟอร์มหรือโทเค็นนั้นปลอดภัย โปรดตรวจสอบแพลตฟอร์ม สิทธิ์ของสัญญาอัจฉริยะ และกิจกรรมบนโซ่แยกต่างหาก
แยกและแยกความเสี่ยง ใช้วอลเล็ตต่างกันสำหรับสินทรัพย์ที่มีระดับความเสี่ยงต่างกัน
Disclaimer: The information on this page may come from third parties and does not necessarily reflect KuCoin’s views. It is provided for general reference only and should not be interpreted as financial or investment advice.
Virtual asset investments may involve risk. Please carefully assess the product risks and your own risk tolerance. For more information, please refer to our Terms of Use and Risk Disclosure.